Reine Todesfallversicherung oder gemischte Lebensversicherung?

Was für Vorteile bietet die reine Todesfallversicherung?

• Niedrigere Versicherungsprämien

Der Hauptvorteil ist, dass reine Todesfall-Risikoversicherungen normalerweise günstiger sind als gemischte Lebensversicherungen. Es handelt sich dabei meist um den günstigsten Weg, Ihre Angehörigen gegen finanzielle Risiken zu schützen, falls Sie unerwartet sterben sollten.

• Transparenz

Reine Todesfallversicherungen sind in der Regel einfach und transparent.

• Steuervorteile

Falls Sie die Versicherung über die Säule 3a abschliessen (steuerbegünstigte Privatvorsorge), können Sie die Prämien von Ihrem steuerbaren Einkommen abziehen. 

Auch die für die Risikolebensversicherung der Säule 3b gezahlten Prämien sind steuerlich absetzbar. Sie zählen jedoch nur zum Teil zum Steuerabzug für Versicherungsprämien und Zinserträge. In der Regel wird dieser vollständig durch die Prämien für die obligatorische Krankenversicherung ausgeschöpft.

Was sind die Nachteile der reinen Todesfallversicherung?

• Die Prämien verfallen, wenn Sie keine Ansprüche geltend machen

Die Risiko-Lebensversicherung ist ein reines Versicherungsprodukt. Das bedeutet, dass Sie im Fall, dass Sie während der Versicherungsdauer nicht sterben, keine der von Ihnen gezahlten Prämien zurückerhalten. Das Geld ist für immer verloren.

• Versicherungsleistungen sind steuerpflichtig

Die Versicherungsleistungen, die Ihre Begünstigten im Falle Ihres Todes erhalten, unterliegen zum Zeitpunkt der Auszahlung einer Sondersteuer. Sie sollten diese Steuern bei der Berechnung der benötigten Versicherungssumme berücksichtigen.

Welche Vorteile bietet eine gemischte Lebensversicherung?

• Die endgültigen Kosten können niedriger ausfallen

Ein möglicher Vorteil einer gemischten Lebensversicherung besteht darin, dass der Rückkaufswert Ihrer Police am Ende der Laufzeit genauso hoch oder sogar höher sein kann als die von Ihnen gezahlten Gesamtprämien, wenn Sie die Police über die gesamte Versicherungsdauer behalten und Ihre Prämien pünktlich bezahlen. In diesem Fall kann eine gemischte Lebensversicherung günstiger sein als eine Risikolebensversicherung.

Ob der Rückkaufswert die Kosten deckt, hängt jedoch von mehreren Faktoren ab: von der Höhe des garantierten Rückkaufswerts, von den Zinssätzen beziehungsweise Renditen der Kapitalanlagen während der Versicherungsdauer und von der Auszahlung von Überschüssen durch den Versicherungsanbieter.

• Steuervorteile

Wenn Sie die Versicherung über die Säule 3a abschliessen, können Sie die Prämien im Rahmen des Säule-3a-Abzugs von der Steuer absetzen. Auch die Prämien einer gemischten Lebensversicherung in der Säule 3b können im Rahmen des Steuerabzugs für Versicherungsprämien und Zinserträge auf Sparkapitalien steuerlich abgesetzt werden. In der Regel wird dieser Abzug jedoch vollständig durch die Prämien für die obligatorische Krankenversicherung ausgeschöpft.

Wenn Sie eine gemischte Lebensversicherung in der Säule 3b abgeschlossen haben und die Prämien über die Laufzeit des Vertrags hinweg periodisch bezahlen, sind die Versicherungsleistungen steuerfrei. Dies gilt für Leistungen im Falle von Tod oder Invalidität sowie für die Auszahlung des Rückkaufswerts bei Vertragsende.

Wichtig: Der Rückkaufswert einer gemischten Lebensversicherung der Säule 3b muss in Ihrer Steuererklärung als Vermögen angegeben werden.

Welche Nachteile hat eine gemischte Lebensversicherung?

• Höhere Versicherungsprämien

Die Prämien sind im Vergleich zu den Leistungen im Todesfall hoch. Der Grund ist, dass nur ein Teil der Prämien für die Todesfallversicherung aufgewendet wird. Der Rest fliesst in den Aufbau des Kapitals und in die Verwaltungskosten.

• Gemischte Lebensversicherungen sind unflexibel

Gemischte Lebensversicherungen sind zudem meist sehr unflexibel. Als versicherte Person sind Sie zur Zahlung von regelmässigen Versicherungsprämien verpflichtet. Wenn Sie einmal eine Versicherung abgeschlossen haben, sind Sie bis zum Ende der Versicherungsdauer daran gebunden. Eine vorzeitige Kündigung führt fast immer zu einem finanziellen Verlust. Bei vielen Angeboten verlieren Sie das gesamte aufgebaute Kapital, wenn Sie die Police in den ersten paar Jahren kündigen.

• Suboptimale Renditen

Als Sparlösung sind gemischte Lebensversicherungen zwar relativ sicher – Spar- und Säule-3a-Konten bieten jedoch gleich viel Sicherheit und sind wesentlich flexibler. Im Gegensatz zur gemischten Lebensversicherung können Sie das Sparkonto jederzeit wechseln, ohne einen Teil Ihres Vermögens zu verlieren.

Wegen der hohen Kosten ist die gemischte Lebensversicherung zudem eine teure Alternative zum direkten Investieren (zum Beispiel in ETFs) mit günstigen Online-Brokern. Wer sich mit Anlagen nicht auskennt, ist mit einem preisgünstigen Vermögensverwalter oder Robo Advisor in der Regel besser bedient. Noch einfacher ist ein Fondssparplan.

Bei der Altersvorsorge sind Vorsorge-Apps oder -fonds wesentlich flexiblere Lösungen als eine gemischte Lebensversicherung, da sie sich besser an die individuellen Bedürfnisse der Versicherten anpassen lassen.

Zwar werben Versicherungen damit, dass die ausgezahlten Leistungen je nach Renditen und Überschussbeteiligungen am Ende der Versicherungsdauer genauso hoch oder höher als die bezahlten Prämien sein können. Vergleiche zeigen allerdings, dass die Renditen für günstige Anlagelösungen bei einer Bank meistens deutlich höher sind als bei gemischten Lebensversicherungen.

Seien Sie vorsichtig bei Versicherungsmaklern, die Ihnen eine gemischte Lebensversicherung aufdrängen wollen

Kriechen Sie den Versicherungsmaklern nicht auf den Leim! Für jede neu abgeschlossene gemischte Lebensversicherung können sie Verkaufsprovisionen von mehreren Tausend Franken erhalten. Dadurch kann ein Interessenkonflikt entstehen.