Achat d'actions: à combien s'élèvent les frais facturés par les courtiers?

Un nombre croissant de Suissesses et de Suisses investissent leur argent en bourse. Ce n’a rien d'étonnant: le rendement obtenu grâce à des investissements en actions largement diversifiés a toujours dépassé, à long terme, celui des placements plus conservateurs tels que les comptes d’épargne, même s’il n’y a aucune garantie à ce sujet et que des pertes sont toujours possibles. Soyez attentif néanmoins: des frais élevés prélevés lorsque vous investissez peuvent réduire considérablement les rendements obtenus.

Le service comparatif en ligne moneyland.ch a examiné les frais pratiqués par les principales banques traditionnelles ainsi que les courtiers en ligne en Suisse. Comme le montre l’analyse, les écarts de coûts entre prestataires sont considérables. L’étude a été réalisée sur la base de l'analyse de trois profils: portefeuille passif, trader occasionnel et trader fréquent. Les descriptifs détaillés des profils figurent dans l'encadré consacré à la méthodologie.

«Un aspect important doit être pris en compte: en fonction de l’utilisation individuelle qui est faite, les frais effectifs peuvent s’écarter sensiblement des profils présentés ici», fait remarquer Dan Urner, rédacteur chez moneyland.ch. Il vaut donc la peine de comparer les frais des différents prestataires de trading sur la base de l'utilisation personnelle sur le site de moneyland.ch.

Les frais suivants appliqués par les prestataires ont un impact significatif

La plupart des coûts liés aux placements dépendent du prestataire de trading choisi. Ce sont surtout les frais de transaction (courtages) prélevés lors de l’achat et de la vente de titres,ainsi que les droits de garde et les frais de base récurrents, qui pèsent le plus fortement dans la balance. À cela s’ajoutent les frais de change. A noter aussi que certains courtiers facturent en plus des frais boursiers séparés, mais ces derniers n’ont généralement qu’un impact minime sur les coûts totaux. Quel que soit le prestataire, des droits de timbre s’appliquent lors de chaque transaction.

Cette analyse prend en compte les éventuels droits de garde et les frais de base, ainsi que les courtages et les droits de timbre au cours d'une période d'une année. Elle se base sur une valeur de portefeuille donnée et sur d’éventuelles transactions effectuées sur différentes places boursières (voir sous méthodologie). En revanche, les frais de produits liés aux fonds et aux ETF ne sont pas pris en compte. L’étude part du principe que la personne utilise l’e-banking ; les éventuelles majorations facturées pour les ordres passés par téléphone ne sont donc pas prises en compte.

Profil 1: Ces prestataires sont les meilleur marché pour un portefeuille passif

Tous les investisseurs n’achètent et ne vendent pas activement des titres. Beaucoup d'investisseuses et d'investisseurs ne font que déposer leurs titres. Pour le profil appelé «portefeuille passif», moneyland.ch part de l'hypothèse de ce type profil: à savoir qu'il s'agit d'une personne qui n’effectue aucune transaction et se contente de conserver ses titres existants dans un compte-titres. Ce dépôt comprend des titres d’une valeur totale atteignant environ 45'000 francs.

Dans cette comparaison des coûts, c'est le prestataire qui ne facture aucun frais de dépôt ni frais de base qui se place en tête du classement: à savoir Saxo Bank. Pour ce profil, il n’y a donc aucun coût qui est prélevé, à l’exception d’éventuels frais liés aux produits (lire les explications ci-dessus). Les deuxième et troisième places sont occupées par respectivement Trade Direct (48,60 francs) et Postfinance (72 francs).

Profil 2: Ces prestataires sont les plus avantageux pour les traders occasionnels

Pour le profil défini comme celui du trader occasionnel, moneyland.ch se base sur une valeur de portefeuille d’environ 45'000 francs et un total de douze transactions par an.

Dans ce cas aussi, c’est Saxo Bank qui occupe, avec une avance assez importante, la première place du comparatif des coûts pour un total de 68,30 francs de frais et commissions. Cornèrtrader (245,35 francs) et Postfinance (345,45 francs) complètent le trio de tête.

Profil 3: Ces prestataires sont les plus attrayants pour les traders fréquents

Pour le profil du trader fréquent, moneyland.ch part de l'hypothèse que l'utilisatrice ou l'utilisateur dispose d'un portefeuille d'une valeur d'environ 75'000 francs et qu'il effectue 70 transactions par an.

Ici aussi, Saxo Bank se détache nettement du reste du peloton. Les coûts chez ce prestataires s'élèvent à un total de 748,20 francs. La banque est suivie par Cornèrtader avec 1275,10 francs, aors que Swissquote occupe la troisième place avec 2433,50 francs.

Les banques sur smartphone constituent une alternative

Les personnes qui souhaitent investir dans des actions et des ETF peuvent également se tourner vers les banques sur smartphone (néo-banques). Celles-ci proposent des conditions attractives, notamment pour les petits épargnants. «Pour des montants plus importants, les courtiers en ligne spécialisés peuvent s’avérer plus avantageux. Il faut également noter que l’offre de titres et de services est plutôt limitée par rapport à celle des courtiers classiques», explique Dan Urner.

Par ailleurs, les gens qui préfèrent gérer leurs placements sur un ordinateur plutôt qu'à l'aide d'un smartphone ne trouveront pas leur bonheur auprès des banques sur smartphone: en effet, celles-ci ne mettent à disposition qu'une application. moneyland.ch a rassemblé de plus amples informations sur les placements via les banques sur smartphone dans un guide consacré spécialement à ce sujet.